近日，中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布年度系列報(bào)告——第五篇：電池行業(yè)進(jìn)入產(chǎn)能理性調(diào)整階段。

(一)全球電池產(chǎn)業(yè)發(fā)展情況

2025年，全球電池產(chǎn)能呈現(xiàn)局部擴(kuò)張、整體收縮的局面，以印度為代表的海外非東南亞地區(qū)產(chǎn)能持續(xù)擴(kuò)張，中國(guó)及東南亞四國(guó)產(chǎn)能加速收縮，需特別說明的是，產(chǎn)能的縮減并不意味著產(chǎn)線已報(bào)廢，其具體情形可能是產(chǎn)能處于階段性關(guān)停狀態(tài)，亦或是相關(guān)資產(chǎn)正面臨減值計(jì)提等。

截至2025年底，全球電池總產(chǎn)能較上一年下降5.8%，全球電池總產(chǎn)量同比增長(zhǎng)0.5%，同比增幅進(jìn)一步回落。n型產(chǎn)能憑借其在效率、發(fā)電性能及綜合性價(jià)比等方面的顯著優(yōu)勢(shì)，持續(xù)保持市場(chǎng)主流地位。

2010-2025年全球電池產(chǎn)量變化情況(單位：GW)

數(shù)據(jù)來源：CPIA，2026.5

2025年中國(guó)企業(yè)依然占據(jù)主導(dǎo)地位，全球前三十電池企業(yè)中鮮有外國(guó)企業(yè)身影。然而，由于供求關(guān)系階段性失衡，有效產(chǎn)能規(guī)模開始收縮，少量新增電池產(chǎn)能多集中于XBC方向，多數(shù)企業(yè)則選擇對(duì)原有產(chǎn)線進(jìn)行技改升級(jí)。

憑借完善的產(chǎn)業(yè)鏈條、豐富的人力資源以及成熟的技術(shù)與基礎(chǔ)設(shè)施等優(yōu)勢(shì)，中國(guó)在亞洲乃至全球光伏電池領(lǐng)域均占據(jù)主導(dǎo)地位。除中國(guó)外，2025年亞洲其他國(guó)家光伏電池產(chǎn)能合計(jì)為113GW，主要分布于印度、越南、泰國(guó)、老撾、印尼等國(guó)家。

(二)產(chǎn)業(yè)發(fā)展特點(diǎn)

2025年，我國(guó)光伏電池行業(yè)進(jìn)入產(chǎn)能理性調(diào)整階段。TOPCon已完成對(duì)PERC的主流替代，企業(yè)持續(xù)加大提效改造投入;XBC占比提升，HJT占比回落，規(guī)模化推廣放緩。

海外產(chǎn)能分散化布局提速。面對(duì)貿(mào)易壁壘，企業(yè)積極開拓東南亞以外地區(qū)，部分企業(yè)在埃及、土耳其投建產(chǎn)能，全球制造網(wǎng)絡(luò)更趨多元。

與此同時(shí)，海外本土化產(chǎn)能擴(kuò)張對(duì)我國(guó)出口形成結(jié)構(gòu)性擠壓。美國(guó)、加拿大、歐洲、印度等地電池產(chǎn)能亦持續(xù)擴(kuò)張。隨著海外產(chǎn)能陸續(xù)釋放，對(duì)我國(guó)電池的直接進(jìn)口需求相應(yīng)收縮，出口面臨貿(mào)易壁壘與本地化替代的雙重壓力。